Проверка влияния на плату за риск при предпросмотре ордера

IB дает владельцам счетов возможность проверить, какое влияние ордер окажет на прогнозируемую плату за риск. Эту функцию следует использовать перед отправкой ордера для определения изменений, необходимых, чтобы снизить или избежать такую плату.

Для доступа к инструменту нужно открыть окно предварительного просмотра, щелкнув правой кнопкой мыши по строке ордера. В нем можно будет увидеть ссылку "Проверка влияния на плату за риск" (см. отмеченную красным область на Изображении 1).

Изображение 1

 

Щелкнув по ссылке, можно расширить окно и увидеть плату за риск (если она требуется), связанную с текущими позициями, ее изменение при исполнении данного ордера, а также конечную плату после исполнения (см. отмеченную красным область на Изображении 2). Дальнейшие показатели делятся по классам инструментов, подвергающимся упомянутой плате (напр. акции, нефть). Владелец счета может просто закрыть окно, не отправив ордер, если рост итоговой платы за риск покажется ему избыточным.

Изображение 2

 

Узнайте больше об управлении платой за риск и ее прогнозировании при помощи "Навигатора риска" IB в статье KB2275, а также об ее отслеживании в статье KB2344.

Использование "Навигатора риска" для прогноза платы за риск

В "Навигаторе риска" от IB имеется возможность создания пользовательских сценариев для определения того, как изменения в портфеле повлияют на Вашу плату за риск.   Ниже описаны шаги по созданию портфеля “Что, если” путем внесения предполагаемых изменений в существующий портфель или создания нового гипотетического портфеля и определения итоговой платы.   Данная функция доступна в TWS версии 951 и новее.

Шаг 1: Создайте новый портфель "Что, если"
Используя классическую раскладку торговой платформы TWS, в меню Аналитические инструменты выберите Навигатор риска и Открыть новый "Что, если" (Изображение 1).
 
Изображение 1

 

Шаг 2: Выберите тип портфеля
Вы увидите всплывающее окно (Изображение 2), где Вам потребуется уточнить, желаете ли Вы создать гипотетический портфель на основе своего текущего или же новый портфель. Если Вы нажмете "Да", в Ваш портфель "Что, если" будут загружены уже имеющиеся позиции.
 
Изображение 2

 
Ответ "Нет" приведет к открытию портфеля “Что, если” без позиций (Изображение 3).  Выберите вкладку инструмента, по которому желаете создать гипотетические позиции (напр., "Капитал").
  
Изображение 3
 
 
 
Шаг 3: Добавьте позиции
Чтобы добавить позицию в портфель "Что, если" , щелкните по зеленой строке под названием "Новый" и введите символ андерлаинга (Изображение 4), укажите тип инструмента (Изображение 5) и количество (Изображение 6).
 
Изображение 4
 
 
Изображение 5
 
 
Изображение 6
 
 
Шаг 4: Определите плату за риск
Для просмотра платы за риск, прогнозируемой на основе вашего портфеля "Что, если", откройте меню Отчет и выберите Плата за риск (Изображение 7). Перед Вами откроется окно с прогнозируемой платой за риски, разделенной по классам инструментов (Изображение 8).
 
Изображение 7
 
 
Изображение 8

 

 

Отслеживание платы за риск в окне "Счет" описано в статье KB2344, а проверка ее суммы при помощи функции предпросмотра ордера - в статье KB2276.

Ordervorschau - Auswirkungen auf Risikogebühren überprüfen

IB stellt Ihnen eine Funktion zur Verfügung, mit der Kontoinhaber überprüfen können, ob und in welchem Maße sich eine Order auf die voraussichtlichen Risikogebühren auswirken würde. Diese Funktion sollte vor der Übermittlung einer Order verwendet werden, damit Sie bereits vorab über die resultierenden Gebühren informiert sind. So haben Sie die Möglichkeit, Änderungen an der Order vorzunehmen, noch bevor Sie diese übermitteln, um ggf. die anfallenden Gebühren zu verringern oder zu aufzuheben.

Sie können diese Funktion aktivieren, indem Sie mit der rechten Maustaste die Orderzeile anklicken. Daraufhin öffnet sich die Ordervorschau. Dieses Fenster enthält einen Link mit der Bezeichnung „Auswirkungen auf Risikogebühren prüfen“ (s. rote Markierung in Abbildung I).

Abbildung I

 

Wenn Sie diesen Link anklicken, wird das Fenster erweitert. Sie sehen nun eine Übersicht über ggf. anfallende Risikogebühren für die aktuellen Positionen, sowie die Veränderung der Gebühr bei Ausführung der angezeigten Order und die Gesamtgebührensumme nach Ausführung der Order (s. rote Markierung in Abbildung II unten). Diese Beträge werden weiter in die jeweiligen Produktklassen aufgeschlüsselt, für die die Gebühren anfallen (z. B. Aktien, Öl). Kontoinhaber können dieses Fenster einfach schließen, ohne die Order zu übermitteln, falls die Auswirkungen auf die Risikogebühren sich als zu groß erweisen.

Abbildung II

 

In Artikel KB2275 erhalten Sie Informationen zur Verwendung des RiskNavigator von IB für die Verwaltung und Vorabberechnung von Risikogebühren. Informationen zur Kontrolle der Gebühren über das Kontoübersichtsfenster erhalten Sie in Artikel KB2344.

Nutzung des RiskNavigator zur Vorausberechnung von Risikogebühren

Der RiskNavigator von IB enthält eine spezielle Szenario-Funktion, mit deren Hilfe ermittelt werden kann, ob und in welchem Maße sich eine Veränderung in einem Portfolio auf die Höhe der Risikogebühr auswirken würde. Im Folgenden werden die Schritte zur Erstellung eines „Was-wäre-wenn“-Portfolios erläutert, entweder auf Basis angenommener Veränderungen in einem bestehenden Portfolio oder auf Basis eines gänzlich neu entworfenen Portfolios, einschließlich Berechnung der resultierenden Risikogebühren. Bitte beachten Sie, dass diese Funktion in der TWS Version 951 und höher verfügbar sind.

Schritt 1: Ein neues „Was wäre wenn“-Portfolio öffnen
Öffnen Sie in der klassischen Ansicht der TWS-Plattform das Menü Analyse-Tools, wählen Sie den Menüpunkt RiskNavigator aus und klicken Sie auf Neues Was-wäre-wenn-Portfolio öffnen (Abbildung 1).
 
Abbildung 1

 

Schritt 2: Ausgangsportfolio definieren
Ein Pop-up-Fenster öffnen sich (Abbildung 2), in dem Sie dazu aufgefordert werden, festzulegen, ob Sie ein hypothetisches Portfolio auf Basis Ihres aktuellen Portfolios erstellen oder ein neu angelegtes Portfolio als Basis verwenden möchten. Klicken Sie auf die Schaltfläche „Ja“, um bestehende Positionen in das neue Was-wäre-wenn-Portfolio zu laden.
 
Abbildung 2

 
Wenn Sie auf die Schaltfläche „Nein“ klicken, wird das „Was-wäre-wenn“-Portfolio ohne Positionen geöffnet (Abbildung 3). Wählen Sie den Reiter zu der Produktklasse aus, für die Sie hypothetische Positionen anlegen möchten (z. B. Aktien).
  
Abbildung 3
 
 
 
Schritt 3: Positionen hinzufügen
Sie können eine Position zu Ihrem „Was-wäre-wenn“-Portfolio hinzufügen, indem Sie auf die grüne Zeile mit der Überschrift „Neu“ klicken und dann das Symbol des gewünschten Basiswerts eingeben (Abbildung 4), den Produkttyp definieren (Abbildung 5) und die Positionsgröße festlegen (Abbildung 6)
 
Abbildung 4
 
 
Abbildung 5
 
 
Abbildung 6
 
 
Schritt 4: Risikogebühr berechnen
Die voraussichtliche Risikogebühr auf Basis Ihres „Was-wäre-wenn“-Portfolios können Sie ermitteln, indem Sie das Menü Berichte und dann den Menüpunkt Risikogebühr auswählen (Abbildung 7). Ein Pop-up-Fenster öffnet sich, in dem die voraussichtliche Risikogebühr nach Produktklassen aufgeschlüsselt angegeben wird (Abbildung 8).
 

Abbildung 7

 
 
Abbildung 8

 

 

Informationen dazu, wie Sie die Risikogebühr über das Kontoübersichtsfenster kontrollieren können, erhalten Sie in Artikel KB2344. Informationen zur Verifizierung der Risikogebühr über das Ordervorschau-Fenster finden Sie in Artikel KB2276.

Anteprima ordine - Controllo impatto commissione di esposizione

IB permette ai titolari del conto di verificare l'eventuale impatto di un ordine sulla Commissione di esposizione attesa mediante una funzionalità pensata per un utilizzo prima dell'inoltro dell'ordine. Tale funzionalità fornisce un preavviso di commissione grazie al quale è possibile modificare l'ordine prima della sua trasmissione e diminuire o annullare la commissione stessa.

Per attivare questa funzionalità è necessario cliccare con il pulsante destro del mouse sulla riga dell'ordine, dopodiché si aprirà la finestra Anteprima ordine contenente un link denominato "Controllo impatto commissione di esposizione" (si veda il riquadro evidenziato in rosso nella Figura I qui di seguito).

 Figura I

 

Cliccando sul link si aprirà una finestra raffigurante l'eventuale Commissione di esposizione associata alle posizioni esistenti, la variazione della commissione in caso di ordine processato e la commissione totale risultante una volta processato l'ordine (si veda il riquadro evidenziato in rosso nella Figura II qui di seguito).  I saldi sono suddivisi ulteriormente per categoria di prodotto alla quale le commissioni si applicano (es. azioni, petrolio). I titolari del conto possono chiudere la finestra senza inoltrare l'ordine qualora ritengano l'impatto della commissione eccessivo.

Figura II

 

Si veda l'articolo KB2275 per informazioni sull'utilizzo di Risk Navigator relative alla gestione e alla stima della Commissione di esposizione e il KB2344 per il monitoraggio delle commissioni mediante la Finestra conto

Utilizzo di Risk Navigator per la stima delle commissioni di esposizione

Lo strumento Risk Navigator di IB prevede una funzionalità di scenario personalizzato per poter determinare l'eventuale effetto delle variazioni del proprio portafoglio sulla commissione di esposizione.   Di seguito sono elencati i passaggi per creare un portafoglio “What–If”, o mediante variazioni ipotetiche a un portafoglio esistente o tramite un portafoglio completamente nuovo, e calcolarne la commissione.   Si ricorda che questa funzionalità è disponibile tramite TWS 951 e versioni successive.

Punto 1: apertura di un nuovo portafoglio “What-if”
Dalla piattaforma di trading TWS classica selezionare le opzioni del menu Strumenti di analisi, Risk Navigator e Apri nuovo What-If (Figura 1).
 
Figura 1

 

Punto 2: scelta del portafoglio iniziale
Apparirà una finestra pop-up (Figura 2) che richiede di indicare se si desidera creare un portafoglio ipotetico a partire dal proprio portafoglio esistente oppure crearne uno nuovo.  Cliccando sul pulsante "Sì" è possibile scaricare le posizioni esistenti nel nuovo portafoglio “What-If”.
 
Figura 2

 
Cliccando sul pulsante "No" si aprirà il portafoglio “What – If” privo di posizioni (Figura 3).  Selezionare la voce associata alla categoria del prodotto per cui si desidera creare posizioni ipotetiche (es. Capitale proprio).
  
Exhibit 3
 
 
 
Punto 3: aggiunta di nuove posizioni
Per aggiungere posizioni al portafoglio "What - If" è necessario cliccare sulla cella verde denominata "Nuova" e premere il simbolo sottostante (Figura 4), scegliere la categoria di prodotto (Figura 5) e inserire la quantità della posizione (Figura 6)
 
Figura 4
 
 
Figura 5
 
 
Figura 6
 
 
Punto 4: calcolo della commissione di esposizione
Per visualizzare la commissione di esposizione attesa in base al proprio portafoglio “What-If” è necessario cliccare sulle opzioni del menu Report e Commissione di esposizione (Figura 7).  Apparirà una finestra pop-up raffigurante la commissione di esposizione attesa suddivisa per categoria di prodotto (Figura 8).
 
Figura 7
 
 
Figura 8

 

 

Si veda l'articolo KB2344 per informazioni sul monitoraggio della commissione di esposizione mediante la Finestra conto e il KB2276 per verificare la commissione di esposizione attraverso la schermata Anteprima ordine.

Vista previa de orden - Consulte impacto de tarifa de exposición

IB proporciona una función que permite a los titulares de cuenta comprobar qué impacto, si lo hubiere, tendría una orden sobre la Tarifa de Exposición proyectada. La función debería utilizarse antes de enviar la orden, para proporcionar una notificación por adelantado respecto a la tarifa y permitir que se realicen cambios en la orden antes de su envío para minimizar o eliminar la tarifa.

Esta función se activa si hace clic derecho en la línea de orden; se abrirá la ventana Vista Previa de Orden. Esta ventana contiene un enlace llamado "Comprobar el impacto de tarifa de exposición" (vea la casilla destacada en rojo en el ejemplo 1 siguiente).

Ejemplo I

 

Si hace clic en el enlace, se expandirá la ventana y se mostrará la tarifa de exposición, si la hubiere, asociada con las posiciones actuales, el cambio de la tarifa si se ejecutara la orden y la tarifa total resultante al ejecutarse la orden (vea la casilla destacada en rojo en el Ejemplo II siguiente).  Estos saldos se desglosan más aún por clasificación de producto a la cual se aplica la tarifa (por eje. liquidez, crudo). Los titulares de cuenta pueden simplemente cerrar la ventana sin transmitir la orden si consideran que el impacto en la tarifa es excesivo.

Ejemplo II

 

Por favor, consulte el artículo KB2275 para información respecto al uso del Risk Navigator de IB para gestionar y proyectar la tarifa de exposición y el artículo KB2344 para monitorizar tarifas a través de la Ventana de Cuenta.

Utilizar el Risk Navigator para proyectar tarifas de exposición

El Risk Navigator de IB proporciona una función para personalizar escenarios que permite determinar el efecto, si lo hubiera, que tendrían los cambios de la cartera sobre la tarifa de exposición.   Abajo se indican los pasos para crear una cartera “¿y si?” a través de cambios asumidos para una cartera existente o a través de una cartera propuesta completamente nueva junto al tiempo que se determina la tarifa resultante.   Tenga en cuenta que esta función está disponible solo para la versión 951 y superiores de TWS.

Paso 1: Abra una nueva cartera “¿y si?
Desde la plataforma de negociación de TWS clásica, seleccione las opciones de menú Herramientas analíticas, Risk Navigator, y luego Abrir nuevo ¿y si? (Ejemplo 1).
 
Ejemplo 1

 

Paso 2: Defina la cartera inicial
Aparecerá una ventana emergente (Ejemplo 2) desde la cual se le pedirá que defina si desea crear una cartera hipotética a partir de su cartera real o si desea crear una cartera completamente nueva. Si hace clic en "Sí" se descargarán las posiciones existentes a la nueva cartera "¿y si?".
 
Ejemplo 2

 
Si hace clic en el botón "No", se abrirá una cartera "¿y si?" sin ninguna posición (Ejemplo 3).  Seleccione la pestaña asociada con la clasificación de producto para la que le gustaría crear posiciones hipotéticas (por ej., liquidez).
  
Ejemplo 3
 
 
 
Paso 3: Añada posiciones
Para añadir posiciones a la cartera "¿Y si?," haga clic en la fila verde llamada "Nueva" y luego introduzca el símbolo del subyacente (Ejemplo 4), defina el tipo de producto (Ejemplo 5) e introduzca la cantidad de posición (Ejemplo 6).
 
Ejemplo 4
 
 
Ejemplo 5
 
 
Ejemplo 6
 
 
Paso 4: Determine tarifa de exposición
Para ver la tarifa de exposición proyectada basada en su cartera "¿Y si?", haga clic en las opciones de menú Informes y luego Tarifa de Exposición (Ejemplo 7).  Aparecerá una ventana emergente que muestre la tarifa de exposición proyectada desglosada por clasificación de producto (Ejemplo 8).
 
Ejemplo 7
 
 
Ejemplo 8

 

 

Por favor, consulte el artículo KB2344 para más información sobre monitorización de la tarifa de exposición a través de la ventana de cuenta y el artículo KB2276 para verificar la tarifa de exposición a través de la pantalla Vista previa de Órdenes.

Order Preview - Check Exposure Fee Impact

IB provides a feature which allows account holders to check what impact, if any, an order will have upon the projected Exposure Fee. The feature is intended to be used prior to submitting the order to provide advance notice as to the fee and allow for changes to be made to the order prior to submission in order to minimize or eliminate the fee.

The feature is enabled by right-clicking on the order line at which point the Order Preview window will open. This window will contain a link titled "Check Exposure Fee Impact" (see red highlighted box in Exhibit I below).

Exhibit I

 

Clicking the link will expand the window and display the Exposure fee, if any, associated with the current positions, the change in the fee were the order to be executed, and the total resultant fee upon order execution (see red highlighted box in Exhibit II below).  These balances are further broken down by the product classification to which the fee applies (e.g. Equity, Oil). Account holders may simply close the window without transmitting the order if the fee impact is determined to be excessive.

Exhibit II

 

Please see KB2275 for information regarding the use of IB's Risk Navigator for managing and projecting the Exposure Fee and KB2344 for monitoring fees through the Account Window

Using Risk Navigator to Project Exposure Fees

IB's Risk Navigator provides a custom scenario feature which allows one to determine what effect, if any, changes to their portfolio will have to the Exposure fee.   Outlined below are the steps for creating a “What–If” portfolio through assumed changes to an existing portfolio or through an entirely new proposed portfolio along with determining the resultant fee.   Note that this feature is available through TWS build 951 and above

Step 1: Open a new “What-if” portfolio
From the Classic TWS trading platform, select the Analytical Tools, Risk Navigator, and then Open New What-If menu options (Exhibit1).
 
Exhibit 1

 

Step 2: Define starting portfolio
A pop-up window will appear (Exhibit 2) from which you will be prompted to define whether you would like to create a hypothetical portfolio starting from your current portfolio or a newly created portfolio.  Clicking on the "yes" button will serve to download existing positions to the new “What-If” portfolio.
 
Exhibit 2

 
Clicking on the "No" button will open up the “What – If” Portfolio with no positions (Exhibit 3).  Select the tab associated with the product classification for which you'd like to create hypothetical positions (e.g., Equity).
  
Exhibit 3
 
 
 
Step 3: Add Positions
To add a position to the "What - If" portfolio, click on the green row titled "New" and then enter the underlying symbol (Exhibit 4), define the product type (Exhibit 5) and enter position quantity (Exhibit 6)
 
Exhibit 4
 
 
Exhibit 5
 
 
Exhibit 6
 
 
Step 4: Determine Exposure Fee
To view the projected exposure fee based upon your “What-If” portfolio, click on the Report and then Exposure Fee menu options (Exhibit 7).  A pop-up window will appear displaying the projected exposure fee broken down by product classification (Exhibit 8).
 
Exhibit 7
 
 
Exhibit 8

 

 

Please see KB2344 for information on monitoring the Exposure fee through the Account Window and KB2276 for verifying exposure fee through the Order Preview screen.

Syndicate content